天下會幫主雄霸欲得天下，請神算泥菩薩為他批算，泥菩薩給雄霸預言他的前半生：“金鱗豈是池中物，一遇風雲便化龍。”於是雄霸下令找兩名小童收為徒弟，他們生辰八字要與泥菩薩批示相符合，以助雄霸建立基業。這兩名小童就是聶風和步驚雲，即泥菩薩所點的“風雲”。聶風的父親聶人王為爭回妻子顏盈與雄霸決鬥於凌雲窟，顏盈跳崖自盡，聶人王則死於巨獸火麒麟。步驚雲是步擎天獨子。步擎天得絕世好劍，卻被雄霸下令殲滅步家莊，驚雲倖存，決心投奔雄霸門下，伺機為父報仇。風、雲與大師兄秦霜及雄霸女兒——聰明美麗的孔慈漸漸成長，雄霸授予三徒兒不同武藝，天下會日漸勢大，幾乎稱霸武林，唯有劍聖可與雄霸匹敵。雄霸與劍聖十年之約亦將迫近。泥菩薩給他顯示下半生預言之波斯寶盒仍未能打開，雄霸對此耿耿於懷，於是派大弟子秦霜及聶風四處找火猴，因為欲找泥菩薩必先奪火猴。欲找火猴的江湖中人亦不止雄霸，於是武林中引起爭奪火猴之戰。
